11000/1.1³=8264是怎么算出来的,8264商城

Q1：11000/1.1³=8264是怎么算出来的？

先算1.1=1.331，再用11000/1.331 8264.46 87764。

Q2：内插法的计算

内插法被广泛用于计算内部收益率。内在收益率是使投资项目净现值等于零的贴现率。通过计算内在收益率，可以判断项目是否可行。如果计算的内在收益率高于必要收益率，则该方案是可行的。如果计算出的内部收益率小于必要收益率，则该方案不可行。一般来说，内部收益率的计算涉及内插法的计算。但是，一般分为两种情况：1。如果一个投资项目在投资起点投资一次，经营期内每年的现金流相等，且为后缴年金，则可以按照年金法确定IRR的估计值范围，然后采用插值法确定IRR。2.如果不能同时满足上述条件，则不能按照上述方法直接确定，而应通过反复试错确定IRR的估计范围，再用插值法确定IRR。下面是一个简单的例子来说明：某公司有一个投资计划，数据如下：初始投资一次4000万元，经营期限三年，最低收益率10%。经营期现金流量净额有以下两种情况：(1)年度现金流量净额一致，为1600万元；(2)年度净现金流不一致，第一年1200万元，第二年1600万元，第三年2400万元。在这两种情况下，询问各自的内部收益率，判断两种方案是否可行。根据(1)的情况可知，投资金额在初始时点投资一次，年现金流等于1600万元，应直接按年金法计算，则NPV=1600(P/A，I，3)-4000。由于内部收益率是使投资项目净现值等于零的折现率，那么NPV=0就是1600。3)=40001600=2.5.查阅年金现值系数表，确定2.5在2.5313(对应折现率I为9%)到2.4869(对应折现率I为10%)之间，显示内部收益率在9%到10%之间。根据上述插值原理，内部收益率可以设置为I，根据原公式：(I2-i1)/(I-i1)=( 2- 1)/(- 1)。I2=10%，i1=9%，那么这里代表系数，2=2.4689，1=2.5313，而根据上面的计算，等于2.5。因此可以列出以下公式：(10%-9%)/(I-9%)=(2.4689-2.5313)/(2.5-2.5313)，解I等于9.5%。由于企业最低收益率为10%，内部收益率低于10%，方案不可行。这种方法首先要设定一个折现率i1，然后根据折现率将项目计算期内的现金流量换算成现值，从而计算出净现值NPV1；如果NPV10表示设定的折现率i1小于项目内部收益率，那么折现率应该增加到i2，净现值NPV2投资项目的应根据i2重新计算；如果NPV10表示设定的折现率i1大于项目内部收益率，那么折现率就要降低为i2，项目计算期内的现金流就要根据i2换算成现值，计算净现值NPV2。经过上述过程，如果此时NPV2和NPV1的计算结果相反，即NPV为正、为负，则试错过程就完成了，因为零在正、负之间(能使投资项目NPV等于零的折现率就是财务内部收益率)，所以此时可以通过插值计算。但是，如果此时NPV2和NPV1的计算结果有相同的符号，即没有一个正的和一个负的净现值，则试错工作将继续重复，直到出现一个正的和一个负的净现值。

本课题首先假设内部收益率为10%，然后：NPV 1=12000.909116000.826424000.7513-4000=216.8万。由于npv1大于0，假设I=12%，我们将通过提高贴现率来重试。如果NPV 2=12000.8929 16000.7972 24000.7118-4000=553，200仍然大于0，那么提高贴现率I=14%再试一次。NPV3=12000.8772 160007695 24000.6750。和NPV30(注意这里要选择最近的两组数据)，所以IRR是按照插值法计算的。如果i2=14%，i1=12%，则2=-96.19，1=55.32，=0基于(I2-I1)/(I-I1)=( 2-)。A公司有两个投资项目，其中A项目初始投资2万元，经营期内现金流入分别为第一年1.18万元、第二年1.324万元、第三年无流入。项目初期投资9000元，运营期现金流入第一年1200元，第二年6000元，第三年6000元。公司的必要回报率是10%。如果项目A和项目B不兼容，应该选择哪个方案？按照这个题目，初始差额投资为ncf 0=20000-9000=1.1亿，各年度现金流差额为ncf 1=11800-1200=1.06亿ncf 2=13240-6000=7240万ncf 3=0-6000。那么NP v1=106000.9091 72400.8264(-6000)0.7513-11000=117.796万。因为NPV10，再次尝试提高折扣率。如果I=12%，那么npv2=10600 0.8929 7240 。如果i2=12%且i1=10%，那么 2=-34.33，1=117.796且=0，那么根据(i2-i1)/(i-i1)=(2-1)/(-

β1)，有这样的方程式：（12%-10%）/（I-12%）=（-34.33-117.796）/（0-117.796），解得I=11.54%，因为大于必要报酬率，所以应该选择原始投资额大的A方案。 除了将插值法用于内含报酬率的计算外，在计算债券的到期收益率时也经常用到。如果是平价发行的每年付息一次的债券，那么其到期收益率等于票面利率，如果债券的价格高于面值或者低于面值，每年付息一次时，其到期收益率就不等于票面利率了，具体等于多少，就要根据上述试误法，一步一步测试，计算每年利息×年金现值系数+面值×复利现值系数的结果，如果选择的折现率使得计算结果大于发行价格，则需要进一步提高折现率，如果低于发行价格，则需要进一步降低折现率，直到一个大于发行价格，一个小于发行价格，就可以通过内插法计算出等于发行价格的到期收益率。总的来说，这种内插法比较麻烦，教材上给出了一种简便算法： R=[I+(M-P)÷N]/[（M+P）÷2]这里I表示每年的利息，M表示到其归还的本金，P表示买价，N表示年数。例如某公司用1105元购入一张面额为1000元的债券，票面利率为8%，5年期，每年付息一次，则债券的到期收益率为：R= [80+(1000-1105)÷5]/[（1000+1105）÷2]=5.6%可以看出，其到期收益率与票面利率8%不同，不过这种简便做法在考试时没有作出要求，相比较而言，对于基本的内插法，大家一定要理解并学会运用。

Q3：要准确的公式和计算过程，请计算该项目的静态回收期，动态回收期和净现值

【参考答案】静态投资回收期=1 (1000-500)600=1.83年。第一年现值为3336.05万 0.9091=454.55(万元)，第二年现值为3336.06万 0.8264=495.84(。动态回收期=2(1000-454.55-495.84)601.04=2.08年。NPV=(5000.9091 6000.8264 8000.7513)-1000=551.43(万元)。

Q4：1到100π的值

从1到100的值是：1=3.14，2=6.28，3=9.42，4=12.56，5=15.7，6=18.84，7=21.98，8=25.12，9=28.26，10。16=50.24，17=53.38，18=56.52，19=59.66，20=62.821=65.94，22=69.08，23=72.22，24=75.36，25=78.5，26=81.64，27=84。也等于圆的面积与其半径的平方之比。它是精确计算圆周长、圆面积、球体积等几何形状的关键值。在分析中，可以严格定义为满足sinx=0的最小正实数x。圆周率用希腊字母(发音为pi)表示，是一个常数(约等于3.141592654)，代表周长与直径之比。它是一个无理数，也就是一个无限无环小数。在日常生活中，圆周率通常用3.14来表示进行近似计算。参考：百度百科-圆周率(圆的周长与直径之比)。

Q5：1π到100π数值表分别是什么？

这是一个简单的算术问题。根据=3.14，乘以相应的值。扩展数据：是原点：是第16个希腊字母，与圆周率无关。第一个用表示圆周率的人是威廉姆琼斯(威廉姆琼斯，1675-1749，英国数学家)。在1706年出版的《最新数学导论》一书中，他首次用来表示圆的周长与直径之比。但是使传遍世界的人是瑞士数学家莱昂拉德欧拉。从1736年开始，他在书信和论文中用表示圆周率，1748年，他在《无穷分析引论》一书中用表示周长与直径之比。因为他是一位伟大的数学家，人们用来表示圆周率，从此圆周率得到了广泛的应用。参考来源：百度百科-Pi。

Q6：请列出1~100兀表，要有答案。

从1到100的值如下所示：如此精确地计算圆周率的值几乎没有实际意义。现代科技用十几个圆周率值就够了。如果用39位精度的pi值计算哈勃体积，误差小于一个原子的体积。过去，人们计算圆周率是为了找出圆周率是否是小数。自从兰伯特在1761年证明圆周率是非理性的，林德曼在1882年证明圆周率是先验的，圆周率之谜就揭开了。历史上最马拉松式计算人手值的人之一是德国的鲁道夫范科伊伦，他几乎用了一生的时间，在1609年得到了圆周率的35位精度值，因此圆周率在德国被称为鲁多芬数。第二位是英国的威廉香克斯，他在1874年用了15年的时间计算出圆周率的707个小数位，并把它刻在墓碑上作为一生的荣誉。遗憾的是，后人从第528位发现他错了。